7月11日机构异动股解密评级参考

　　证券通

　　涨跌揭密：祁连山封死涨停 区域绝对龙头发展潜力十足

　　股票评级☆☆★★★

　　祁连山(600720)周四逆市冲击涨停。证券通资讯终端的数据显示，公司凭借在区域市场的垄断地位，08年中报实现了200%~300%的预增，整个08年业绩增长十分可期。由于公司已经控制了甘肃半数以上的新型干法产能，十一五末水泥含能将提升到1200万吨。这将有助于公司进一步提升对甘肃市场的控制能力，并有望对甘肃省内市场进行进一步的整合。而企业定向增发引入海螺集团，则将进一步给企业带来新的发展空间。(证券通)

　　评级说明

　　★★★★★ 坚决规避

　　☆★★★★ 适当减仓

　　☆☆★★★ 风险较大

　　☆☆☆★★ 审慎推荐

　　☆☆☆☆★ 首次推荐

　　☆☆☆☆☆ 强烈推荐

　　盈利预测：潜力大于良好现状 云维股份盈利预期调高

　　股票评级☆☆☆★★

　　短期内焦炭和甲醇等产品的高景气度是云维股份(600725)业绩的最大支撑，从长期看，公司30万吨煤焦油深加工和12万吨粗苯精制项目的投产也会大大增加煤焦化系列产品的附加值，同时减少焦炭行业周期性波动带来的负面影响，使得公司业绩总体比较平稳。随着公司拟建设项目的投产和集团资产的注入，公司煤化工下游产业的收入和利润占比将稳步增长，特别是公司30万吨电石和20万吨醋酸项目的建成，公司在煤电石化工产业链方面将趋于完整，其主要原料只需外购煤炭和电力即可，成本控制能力将将大大增强，从而能够保证下游化工产品的竞争力。兴业证券看好公司长期增长潜力，略微调高之前的初步盈利预测，预计公司08、09、10年EPS分别为1.55、1.66、1.97元。(证券通)

　　★★★★★ 坚决规避

　　☆★★★★ 适当减仓

　　☆☆★★★ 风险较大

　　☆☆☆★★ 审慎推荐

　　☆☆☆☆★ 首次推荐

　　☆☆☆☆☆ 强烈推荐

　　大行评股：里昂：维持中铁跑输大市评级 目标6.4港元

　　股票评级☆★★★★

　　“证券通资讯终端”最新数据显示，里昂表示, 中国中铁(390.HK)矿产业务组合风险下降, 并潜在获母公司注入煤资产, 加上铁路业务订单优预期, 故对其看法不及以往负面。不过, 该行仍维持其“跑输大市”评级, 目标价6.4港元。 里昂称, 中铁今年铁路业务新增订单按年增长82%, 至逾1,600亿人民币, 达该行全年预测50%, 数据优预期, 表现亦优于中铁建(1186.HK)及中国交通建设(1800.HK)。 不过, 里昂表示, 持续关注该公司公路项目及物业发展毛利, 估计今年毛利提升60点子。 物业销售或未能达至今年目标。(证券通)

　　评级说明

　　★★★★★ 坚决规避

　　☆★★★★ 适当减仓

　　☆☆★★★ 风险较大

　　☆☆☆★★ 审慎推荐

　　☆☆☆☆★ 首次推荐

　　☆☆☆☆☆ 强烈推荐

　　调研快报：中兵光电 静待防务资产注入 发展前景明朗

　　股票评级☆☆☆☆☆

　　中兵光电(600435)军工资产注入计划正在执行。招商证券分析指出，如果公司定向增发完成，将成为国内第一家军工光电房屋资产整体上市的公司。由于我国的国防建设还处于恢复性增长期，为了保证国家政治、经济安全，未来10~15年内，政府对国防建设的投入还会保持稳定的增长。未来中兵光电作为中国兵器集团在光电防务领域整体上市公司，具有一定垄断低位，发展前景光明。再加上大股东对目标资产未来3年盈利做出明确承诺，公司2008~2010年的增长可以说是相当明确了。(证券通)

　　评级说明

　　★★★★★ 坚决规避

　　☆★★★★ 适当减仓

　　☆☆★★★ 风险较大

　　☆☆☆★★ 审慎推荐

　　☆☆☆☆★ 首次推荐

　　☆☆☆☆☆ 强烈推荐

　　估值参考：中联重科 乐观整合CIFA 全方面效应将提升(买入)

　　股票评级☆☆☆☆☆

　　中联重科(000157)整合CIFA的成功性持乐观态度，并认为中长期的协同效应值得期待市场对公司整合CIFA的成功性存有疑虑，认为引入财务投资者的战略安排将大大增加整合的成功性，中国企业已经开始具备全球资源整合的能力。对公司整合的成功性持乐观态度。中长期看，收购整合完成后的协同效应明显，两公司在销售渠道、技术研发、品牌、制造工艺、原材料、零部件采购、产能利用上协同效应明显，公司的管理能力也将得到提升。光大证券认为公司绝对估值、国际估值比较明显低估，目标价格25元，维持“买入”评级。(证券通)

　　评级说明

　　★★★★★ 坚决规避

　　☆★★★★ 适当减仓

　　☆☆★★★ 风险较大

　　☆☆☆★★ 审慎推荐

　　☆☆☆☆★ 首次推荐

　　☆☆☆☆☆ 强烈推荐